Moura Dubeux lança oferta de 9,7 milhões de ações e inicia roadshow

A Moura Dubeux Engenharia comunicou ao mercado o lançamento de uma oferta pública de ações, nos termos da Resolução CVM 160. A operação envolve, inicialmente, 9.652.510 ações, todas de emissão da companhia, e será destinada exclusivamente a investidores profissionais.

A oferta é coordenada pelo Itaú BBA, como coordenador líder, em conjunto com BTG Pactual, Bradesco BBI, Santander e Safra, e poderá contar com esforços de colocação no exterior.

Estrutura da oferta e possibilidade de ações adicionais

De acordo com o aviso, a Moura Dubeux poderá acrescentar até 100% do volume inicialmente ofertado, o equivalente a mais 9.652.509 ações, caso seja identificada demanda adicional durante o procedimento de bookbuilding.

Essas ações adicionais, se emitidas, terão as mesmas condições e o mesmo preço das ações inicialmente ofertadas.

A companhia informou ainda que não haverá lote suplementar, mecanismo tradicionalmente usado para estabilização de preços no mercado secundário, conforme previsto na regulamentação.

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Prioridade para acionistas e público-alvo restrito

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Em linha com a regulamentação vigente, os acionistas da Moura Dubeux terão direito de prioridade para subscrição de até a totalidade das ações da oferta, considerando eventual emissão de ações adicionais. A distribuição, no entanto, é restrita a investidores profissionais, conforme definição da CVM.

Por se tratar de uma oferta sob o rito automático, o processo não passou por análise prévia da CVM ou da ANBIMA, o que reduz prazos e burocracia, mas transfere ao investidor a responsabilidade de avaliar os riscos da operação com base nos documentos disponibilizados.

Cronograma prevê estreia das ações em janeiro

O cronograma estimado indica que o procedimento de bookbuilding e o roadshow com investidores começaram em 15 de janeiro de 2026. A fixação do preço por ação está prevista para 22 de janeiro, data que também marca a aprovação do aumento de capital pelo conselho de administração.

O início da negociação das ações na B3 está programado para 26 de janeiro, com liquidação financeira em 27 de janeiro. O prazo final para divulgação do anúncio de encerramento da oferta vai até 21 de julho de 2026.

Dispensa de prospecto e atenção aos riscos

Nos termos da Resolução CVM 160, a Moura Dubeux informou que a oferta conta com dispensa de prospecto e de lâmina, sendo substituídos por um memorando preliminar, que será disponibilizado diretamente aos investidores profissionais.

A companhia reforçou que os investidores devem analisar atentamente o Formulário de Referência e as seções de fatores de risco antes de tomar qualquer decisão de investimento, uma vez que os documentos da oferta não foram revisados previamente pelos órgãos reguladores.

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